財經 北京新浪網 150億元!歷史首次!茅台集團發行公司債計劃亮相

150億元!歷史首次!茅台集團發行公司債計劃亮相

  來源:21財聞匯 

  原標題:茅台集團歷史首次:150億元公司債要來了 募資用途包括大手筆收購

  150億元!歷史首次!茅台集團發行公司債計劃亮相。

  茅台集團是上市公司貴州茅台的控股股東。通過此次發債所披露的文件,茅台集團財務數據呈現在大眾面前:今年上半年營收超500億元,凈利超200億元,賬上還有200多億元的貨幣資金。

  募資用於收購股權等

  9月16日,上交所官網顯示,中國貴州茅台酒廠(集團)有限責任公司(以下簡稱「茅台集團」)發債項目已獲上交所受理。

來源:上交所官網

  上市公司貴州茅台半年報顯示,截至2020年上半年,茅台集團持有貴州茅台58%的股權。

來源:貴州茅台2020年半年報

  根據募集說明書,茅台集團此次發債擬募資不超過150億元,扣除相關發行費用後,擬用於對貴州高速公路集團有限公司(以下簡稱「貴州高速」)股權收購、償還有息債務、補充流動資金需求等。

  茅台集團收購貴州高速部分股權事項已獲得《貴州省人民政府關於省國資委轉讓所持貴州高速公路集團有限公司部分股權的批複》。《批複》同意貴州省國資委所持貴州高速部分股權(最終比例以2019年度審計報告確定)轉讓給茅台集團持有,轉讓價款150億元。

  貴州高速是貴州省公路行業的龍頭企業,最主要的收入來源為公路運營收入。今年上半年,因疫情影響免收通行費,貴州高速虧損19.81億元。Wind數據顯示,截至目前,貴州高速有超200億元存續債券。

來源:貴州高速公路集團有限公司公司債券半年度報告(2020年)

  財務數據揭開「神秘面紗」

  這是茅台集團首次發行公司債。由於信息披露要求,多年來籠罩在其財務數據上的「神秘面紗」也被揭開。

來源:募集說明書

  從茅台集團最近幾期的財務數據來看,無論是現金流還是營收、業績,都數倍於此次債券募集金額。最近3年及2020年上半年,茅台集團經營活動現金流入金額分別為772.01億元、1002.14億元、1163.83億元及545.86億元,營業收入分別為662.51億元、869.66億元、1003.10億元及528.65億元,凈利潤分別為308.61億元、401.79億元、471.86億元及259.28億元。

  截至2020年6月末,公司合並報表口徑的流動資產餘額為1578.08億元,其中貨幣資金達283.11億元,未受限貨幣資金為212.59億元。

來源:募集說明書

  貴州茅台也有動作。

  茅台集團準備發債,貴州茅台則準備買債。

  9月15日晚間,貴州茅台發公告稱,公司同意控股子公司貴州茅台集團財務有限公司開展固定收益類有價證券投資業務,投資總規模不超過其資本總額的70%。

來源:公司公告