財經 北京新浪網 海爾智家赴港IPO:剛私有化海爾電器 疫情拖累收入利潤雙下滑

海爾智家赴港IPO:剛私有化海爾電器 疫情拖累收入利潤雙下滑

  據港交所9月10日披露,海爾智家向港交所主板遞交上市申請,中金公司及摩根大通為聯席保薦人。海爾智家於1984年在青島成立,公司是全球家用電器行業的領導者和全球智慧家庭解決方案的引領者。根據歐睿,2011年至2019年,公司的大家電零售量在全球家電企業中連續九年位列第一。此外,依託全品類的家電產品優勢,海爾智家是業內首個推出智慧家庭解決方案的家電企業。海爾智家擁有全球家電品牌集群,包括海爾、卡薩帝、Leader、GE Appliances、Candy、Fisher&Paykel及AQUA。

  7月31日,海爾智家公告稱,將通過換股加現金協議安排的方式私有化海爾電器,預計私有化方案的理論總價值最高達到440億元。招股書顯示,海爾智家的A股及D股分別自1993年11月19日及2018年10月24日起於上海證券交易所上市 (股票代碼:600690)及法蘭克福證券交易所的中歐國際交易所股份有限公司D股市場上市(股票代碼:690D)。海爾智家在招股書中指出,海爾智家尋求在港交所上市,主要目的在於以H股的形式為私有化提供有價值的流動性對價。私有化的完成以及未來的上市對計劃股東及公司均有益處。上市後,海爾智家將成為第一家在「A+D+H」三地上市的中國企業。

  根據招股說明書,海爾智家的三大業務布局包括中國智慧家庭業務、海外智能家庭業務和其他業務。其中中國智慧家庭業務產生的營收佔比呈現出逐年遞減的趨勢,2017-2019年度,中國智慧家庭業務產生的營收佔比分別為49.4%、47.8%、42.7%。與之不同的是,海爾智家的海外智慧家庭業務已經進入良性發展期,從2015年開始,公司相繼收購了三洋電機公司的日本及東南亞白色家電業務、美國通用電氣公司的家電業務、Fisher&Paykel公司及 Candy公司,完成上述收購使海爾智家成功從家電製造商向全球知名家電品牌運營商轉型。海爾智家的海外業務收入從2017年的45.4%提升至2019年的46.7%,在今年上半年達到47.9%。

  根據招股說明書,2017年、2018年及2019年,海爾智家的收入分別為1542億元、1776億元及1980億元,年復合增長率為13.3%;同期利潤分別為91億元、99億元及123億元,年復合增長率為16.1%。值得注意的是,受新冠肺炎疫情的影響,海爾智家2020年上半年實現收入957億元,與2019年上半年的973億元相比減少1.6%,2020年上半年實現利潤36億元,同比減少41.6%。

  招股書披露,於最後可行日期,海爾集團直接及透過其附屬公司及投票權安排間接持有本公司約 40.03%的已發行股本(其中約16.30%為直接持有,約23.73%乃分別透過以下附屬公司及投票權安排持有:海爾電器國際(約佔19.13%)、青島海爾創業投資諮詢有限公司(約佔2.62%)、青島海創智管理諮詢企業(有限合夥)(約佔1.11%)及Haier International Co., Limited(約佔 0.87%))。