財經 北京新浪網 *ST美都下周鐵定退市照樣暴拉漲停 13萬股民沸騰誰在設局?

*ST美都下周鐵定退市照樣暴拉漲停 13萬股民沸騰誰在設局?

  原標題:迴光返照?下周鐵定退市 照樣暴拉漲停!13萬股民沸騰:明明是火坑 誰還在設局?

  來源:每經牛眼

  對於進入退市整理期,即將被交易所摘牌並終止上市的股票來說,股價前期一定經過了連續跌停,當前的股價也是「骨折+骨折」,低到股東們不敢看。不過,昨日這隻下周就將正式退市的股票,竟然放量漲停了!

  明知再走一步就是火坑,究竟是誰還在奮不顧身地往下跳呢?「每經牛眼」注意到,此次退市美都的「迴光返照」或與兩大股東的被動減持有關,並且有某證券公司營業部接盤。那麼,這樣的股票究竟還有多少價值呢?

  200萬元突襲封漲停

  昨日大盤明顯震蕩,個股普遍表現較強,截至收盤,兩市沒有出現一隻跌停個股,漲停及漲幅超過10%的個股卻多達130隻。刨去剛上市交易的新股和科創板股票,兩市漲幅最大的股票竟然是一隻下周就將退市的股票:退市美都,當日實現漲停,收盤漲幅達到11.76%!

  而它這11.76%的漲幅,是只靠上漲2分錢完成的,因為它的股價已經不到2毛錢。

  昨日兩市個股漲幅前10名

  昨日開盤後,退市美都股價像7月8日以來一樣「波瀾不驚」,在上下1分錢處「織布機」式折騰。

退市美都昨日分時圖

  不過,午後開盤3分鐘後風雲突變,一個12萬手的大單突然湧出,很快將股價拉到了漲停板的位置並維持到收盤。看起來12萬手大單很威風,不過估算下來也就是216萬元而已。

退市美都昨日分時成交圖

  無獨有偶,在7月10日大盤高位回調時,退市美都也離奇漲停了一次,當日漲幅11.11%,同樣也是有大單在午後開盤時突襲。

退市美都近期日K線圖

  一營業部買入180萬元

  「每經牛眼」注意到,公司公告顯示,美都能源已於6月17日收到上海證券交易所股票終止上市的決定,並於6月29日進入退市整理期交易,退市整理期為30個交易日。以此計算,如不考慮全天停牌因素,預計退市美都的最後交易日期將為8月7日,也就是下周的周五。在A股僅剩的5個交易日里,究竟是誰還在折騰這隻即將走向末路的股票呢?

圖片來源:上交所

  昨日盤後龍虎榜顯示,中國中金財富證券有限公司廣州番禺橋南路證券營業部成為最大的買家,累計買入180萬元,位居買一位置。

圖片來源:上交所

  同樣的,在7月10日退市美都漲停時,這個營業部也出現在買四位置,當日累計買入100萬元。

  或為兩大股東被動減持

  「每經牛眼」注意到,在退市美都的退市整理期間出現這樣的股價異動,或許與公司兩大股東的被動減持計劃有關。

圖片來源:退市美都公告

  7月10日,退市美都發佈《關於控股股東的一致行動人減持股份進展公告》。公告顯示,公司兩大股東杭州五湖和杭州志恆自5月12日開始,減持了公司總股本1%,合計金額約644萬元。公司控股股東聞掌華先生分別持有杭州五湖、杭州志恆70%與90%的合夥份額。此次減持期間將延續到11月6日。

  而公司4月15日公告顯示,杭州五湖、杭州志恆存在部分股份被動減持的方式減持其所持有的公司股份不超過214,589,326股及163,463,178股。這兩大股東的被動減持均與與國都證券辦理的相關股票質押式回購交易觸發協議約定的違約條款有關,國都證券有可能通過採取集中競價的方式出售大股東質押的股票。

圖片來源:Wind數據

  Wind數據顯示,退市美都一季報尚有股東13萬戶,前十大流通股東中,聞掌華是第一大股東,持股比例29.98%;杭州五湖為第二大股東;杭州志恆為第四大股東。此外,中國證券金融股份有限公司也是第七大股東,持股比例約1.7%。

  「迴光返照」還是一場豪賭?

  退市美都退市前的一個「迴光返照」,也讓股吧里的股民們興奮了起來。

圖片來源:東方財富(行情300059,診股)網股吧

  「每經牛眼」了解到,因連年虧損、欺詐、信披違法等原因退市的A股上市公司,股票將轉入全國中小企業股份轉讓系統(即三板市場)掛牌轉讓。而在這之前買入退市股票的,無非是以下幾種情況:

  一是豪賭重新上市。重組恢復上市後首日不設漲跌幅限制,例如2019年1月8日恢復上市的退市長油,退市價格0.83元/股,恢復上市當天最高價格3.38元/股,上漲了307%。

  二是大股東或者機構自救,用資金拉抬吸引跟風盤,爭取在退市前賣出減少損失。

  三是遊資炒作。

  但是對於普通股民來說,買入即將退市的股票,完全與賭博沒有任何區別,其中充滿巨大的風險,務必遠離。

  多起並購暴雷

  據每日經濟新聞之前報導,*ST美都出自浙江省湖州市德清縣,公司實際控制人為聞掌華。1993年,有鄉鎮政府工作經驗的聞掌華「下海」,創辦浙江德清縣莫干山美都房地產開發總公司,投身於房地產事業,並在德清建有多個地產項目。四年後,聞掌華開始擔任浙江美都控股集團董事長兼總裁。

  2002年,美都集團借殼寶華實業,成功登陸資本市場,寶華實業更名為美都控股。產業範圍也逐步外擴,涉及房地產、商貿、旅遊酒店服務等,經營地域逐步擴張到浙江省湖州、杭州等地。

  2012年,伴隨著房地產市場調整,各地房地產銷售和房價一度處於低迷狀態,相當多的中小房地產企業轉型或消亡。也正是在這時,上市10年的美都控股將目光投向了價格飆升的石油業務上。提出要多途徑謀求轉型升級,參與到其他戰略新興產業中去。

  2013年7月,美都控股以1.35億美元的價格收購WoodbineAcquisitionLLC(以下簡稱WAL公司)100%股權。資料顯示,WAL公司擁有位於EagleFord地區的油氣田開發區塊。截至2013年5月底,WAL公司共有油井54口,開井53口。總日產油氣當量8058桶/天,凈日產油氣當量5211桶/天。

退市美都上市以來日K線圖

  值得一提的是,2013年至2014年,國際成品油價格連續下跌,但此時的美都控股似乎仍不在意,更是繼續加碼美國油田收購。公司證券簡稱也隨之變更為「美都能源」。

  2014年末,公司以1.45億美元的總價,陸續收購了Devon油田區塊和Manti油田區塊。至此,公司擁有Woodbine油田區塊、Devon油田區塊和Manti油田區塊等三項油氣資產。三項資產統一歸屬美都美國能源有限公司(MDAE)。

  收購時的公告顯示,2012年和2013年一季度,WAL公司凈利潤為588萬美元、720萬美元。收購完成後,按規劃WAL公司2014年部署新井54口、2015部署新井35口、2016年部署新井35口。預計WAL公司2014年年產值19.73億元,凈利潤7.46億元。

  如此交易如果進展順利,無疑可視為一出完美的「抄底」。

  然而數據顯示,2014-2019年,美都美國能源有限公司凈利潤分別為1.58億元、-8972.02萬元、-2.53億元、-1.48億元、7711.79萬元、-6839.16萬元,六年合計虧損3.24億元。

  眼看著能源資產未能實現目標,美都能源再次走上並購之路,這次他們把眼光放在了當時受資本熱捧的互聯網金融上,2015年公司推出「能源主導(傳統能源+新能源)、金融創新」的戰略定位。

  2016年12月,*ST美都子公司美都金控通過增資和收購股權,獲得杭州鑫合匯互聯網金融服務有限公司(以下簡稱鑫合匯)34%的股份,成為其第二大股東,共計出資7.14億。

  2017年,鑫合匯歸屬於母公司的凈利潤為1.39億元,超過承諾數2045萬元。不過好景不長,2018年以後,互聯網金融市場整頓開始,互金企業暴雷不斷,2019年4月,鑫合匯實控人投案自首,公安機關依法對鑫合匯涉嫌非法吸收公眾存款案立案偵查,並對實控人及相關涉案人員採取刑事強制措施。根據2020年1月杭州市公安局拱墅區分局發佈的信息,鑫合匯一案仍在偵辦中,*ST美都7.14億元投資何去何從不得而知。

  早已不堪重負

  除了上述資產收購外,*ST美都在新能源板塊多有嘗試,卻屢戰屢敗,可謂「精準」踩雷。

  2016年11月,*ST美都子公司浙江美都墨烯科技有限公司(以下簡稱美都墨烯科技)與杭州述瀚投資管理合夥企業(有限合夥)共同出資1億元,成立德清美都新能源科技合夥企業(有限合夥),並通過合資公司以3.97億元價格,收購上海德朗能動力電池有限公司(以下簡稱德朗能動力)共計49.597%的股權,該筆收購溢價率278.58%,結果,2017年,德朗能動力虧損1940.91萬元;2018年前三季度,虧損加大到1.49億元。

  2017年9月,美都墨烯科技又以2.4億元獲取浙江新時代海創鋰電科技有限公司(以下簡稱海創鋰電)共計60%的股權,溢價率為360.72%。最終2018年和2019年,海創鋰電凈利潤為1855.09萬元和3277.77萬元,只完成業績承諾的61.84%和34.5%。

  2018年3月,*ST美都以總價29.06億元現金收購山東瑞福鋰業有限公司(以下簡稱瑞福鋰業)98.51%的股權,溢價率為368.78%。當年瑞福鋰業虧損3.93億元。2019年3月,美都能源終止收購瑞福鋰業股權,並約定由交易對方(瑞福鋰業原股東)分8筆向上市公司支付50.23%的股權回購款,截止到目前上述款項仍未支付完畢。

  並購層面的屢敗屢戰,對業績方面拖累嚴重。Wind數據顯示,2014年至2019年,公司凈利潤分別為2.37億元,7049.61萬元,1.61億元,1.23億元,虧損10.96億元和虧損8.31億元,扣非凈利潤方面除了2017年靠著互金資產錄得1.64億元之外,其他5年全部虧損,這也意味著公司本身主營業務的盈利早已不在。

  此外,*ST美都自講述轉型故事以來,兩次增發融資共計85.72億元,如果再算上期間的公司債、短融等26.44億元融資,合計融資112.16億元。

  如今,*ST美都退市進入倒計時,但對企業來說麻煩並未結束。

  公告顯示,截至5月22日,公司及子公司合計約9億元銀行類債務。其中,已到期未還、即將到期的銀行類債務約4.2億元。在即將到期債務中,還涉及某民間融資服務中心的貸款,4筆合計1.2億元,將於2020年7月底全部到期。

  除了銀行債務,還有業務類債務和其他債務。截至5月22日,*ST美都及子公司業務類債務超過1.3億美元。其他類債務合計7.26億元。

  另外,啟信寶數據顯示,*ST美都及其子公司「周邊風險」多達數百條,涉及到股權出質、司法協助、土地抵押和法律訴訟等。聞掌華部分股份被輪候凍結,截至5月20日,累計被輪候凍結數量為4.24億股,占其所持股份的39.55%

  此前,*ST美都2019年度審計報告被大華會計師事務所(特殊普通合夥)出具了無法表示意見的審計報告,會計師事務所出具無法表示意見涉及的事項包括*ST美都油氣資產減值準備的計提等。年報顯示,截至2019年末,美都美國能源有限公司(MDAE)註冊資本為0.01萬元,凈資產為-6.31億元。